Inicialmente se estableció como una urbanización separada de la ciudad, en la cual familias criollas más acomodadas de la época instalaron grandes casonas, algunas de las cuales aún siguen en pie. Desde 1850 las familias residentes se enriquecen, lo que se manifiesta en la construcción de palacios y casas con influencias europeas. En esta misma época se fundaron diversas instituciones en el Barrio, tales como '''la Casa de Orates''', la hospedería '''Hospedería para indigentes San Rafael''', y la '''Primera Escuela Normal de Preceptores ''' (profesores). Junto a todo esto llegan además personas que proporcionan servicios, como son los artesanos, zapateros, lavanderos, modistas, etc.